Второго мая вступит силу полный запрет на покупку иранской нефти. Саудовская Аравия должна компенсировать потери, во всяком случае так считают в США, но не в самой стране-экспортере. В связи с санкциями прогнозируется падение добычи нефти в Иране во втором полугодии этого года до 2,27 млн барр./сут., что будет на 0,43 млн барр./сут. меньше по сравнению с мартом 2019 года. Под нажимом Вашингтона сделка ОПЕК+ может прекратить свое существование. На рынок придется вернуть 1 млн. баррелей. Напомним, что в рамках сделки добычу сократили на 1.3 млн. баррелей.

Первая ласточка глобального разворота по нефти прилетела. Мы не выполнили техническую цель по Brent на 77.80 и пошли вниз. Это несколько настораживает. Возможность еще одного захода на 77.80 отрицать нельзя, но и не реагировать на разворот вниз опасно. Мы росли четыре месяца, а вчера отметились самым большим падением за день в течение этого промежутка времени. Поэтому, если рынок продолжит слабеть придется продавать на текущих уровнях.

ЦБ РФ в пятницу оставил ставку без изменений. Тем не менее, сам пресс-релиз был выдержан в спокойных тонах. Как и всегда присутствовала обеспокоенность влиянием внешних факторов, однако нельзя отрицать и пользу тех же «факторов», так как в связи с запретом экспорта нефти из Ирана, цены на черное золото получили дополнительную фундаментальную поддержку. Пока ожидание роста ВВП на уровне 1.7 – 1.9 процента со стороны Банка считаем оптимистичным сценарием. Европа, наш основной торговый партнер, слабеет. Однако, крупные стройки и национальные проекты смогут оказать поддержку данному показателю.

Brent.  ICE

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник текущей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа ICE.

Как видим, покупатели продолжают давить. Стоит отметить, что рост бычьих спекулятивных позиций продолжается уже на протяжении пяти месяцев. Любой ценовой сброс может привести к массовому закрытию длинных позиций. Один из таких примеров, возможно еще не самый страшный, мы видели в пятницу.

Поддержка – 68.19.  Сопротивление – 72.42.

Сценарий роста: рассматриваем июньский фьючерс, дата экспирации 30 апреля. Если мы провалимся под 71.00, то растущий канал окажется пробитым. Далее последует коррекция вверх к 72.50, после чего падение продолжится. Если же нам удастся удержаться на текущих уровнях, то поход в район 78.00 будет еще возможен.

Сценарий падения: четверг должен был насторожить всех, кто искал хорошей возможности для продажи, а пятница могла и затащить кого-то в шорт. Пока нельзя с уверенность говорить, что мы точно теперь идем вниз. Поэтому, здесь можно аккуратно продавать и наращивать шорты по мере роста к 80.00. Ничего иного на следующую неделю в данной ситуации не остается.

Рекомендация:

Покупка: после роста выше 72.50 до захода на 70.00. Стоп: 71.90. Цель: 77.85. Кто в позиции, держите стоп на 69.70. Цель: 78.00. При подходе к 70.00 можно нарастить лонг.

Продажа: сейчас и вплоть до 82.00. Стоп: 82.10. Цель: 60.00?! Считайте риски!!! Ход к 80.00 в той ситуации как мы остановились весьма вероятен.

WTI.   CME Group

Фундамент: число буровых установок в США упало на 20 единиц и составляет 805 штук.

Коммерческие запасы нефти в США выросли на 5.479 до 460.633 млн. баррелей. Запасы бензина упали на -2.129 до 225.826 млн. баррелей. Запасы дистиллятов упали на -0.662 до 127.029 млн. баррелей. Запасы в хранилище Кушинг выросли на 0.463 до 44.912 млн. баррелей.

Добыча нефти выросла на 0.1 до 12.2 млн. баррелей в день. Импорт нефти вырос на 1.157 до 7.149 млн. баррелей в день. Экспорт нефти вырос на 0.28 до 2.681 млн. баррелей в день. Таким образом, чистый импорт нефти вырос на 0.877 до 4.468 млн. баррелей в день. Переработка нефти выросла на 2.4 до 90.1 процента.

Спрос на бензин упал на -0.011 до 9.409 млн. баррелей в день. Производство бензина упало на -0.136 до 9.781 млн. баррелей в день. Импорт бензина упал на -0.085 до 0.905 млн. баррелей в день. Экспорт бензина упал на -0.053 до 0.546 млн. баррелей в день.

Спрос на дистилляты вырос на 0.443 до 3.796 млн. баррелей. Производство дистиллятов выросло на 0.241 до 5.064 млн. баррелей. Импорт дистиллятов вырос на 0.107 до 0.245 млн. баррелей. Экспорт дистиллятов упал до 0.001608 млн. баррелей в день.

Спрос на нефтепродукты вырос на 0.555 до 20.448 млн. баррелей. Производство дистиллятов выросло на 0.123 до 23.459 млн. баррелей. Импорт дистиллятов вырос на 0.137 до 2.851 млн. баррелей. Экспорт бензина вырос на 0.234 до 5.549 млн. баррелей в день.

Спрос на пропан вырос на 0.092 до 0.712 млн. баррелей. Производство пропана выросло на 0.042 до 1.998 млн. баррелей. Импорт пропана вырос на 0.026 до 0.147 млн. баррелей. Экспорт пропана вырос на 0.166 до 1.284 млн. баррелей в день.

Смотрим на объемы открытого интереса управляющих. Вы должны учитывать, что это данные трехдневной давности (за вторник текущей недели), они же и самые последние из тех, что публикует биржа CME.

В отличии от Brent быки наращивают свои объемы на WTI не так агрессивно. Чем выше поднимается рынок, тем тяжелее находить топливо для продолжения роста. Если в понедельник мы не увидим продолжения падения, то небольшая партия новых денег возможно и войдет на рынок, в противном случае нас ждет глобальное очищение от гипертрофированного роста, который длился на протяжении 4-х месяцев.

Поддержка – 55.77.  Сопротивление – 63.57 (68.55).

Сценарий роста: рассматриваем июньский фьючерс, дата экспирации 21 мая. Имеет смысл бороться в понедельник за покупки, так как в том, что это перелом уверенности пока нет. Таким образом, в случае возврата рынка выше 63.50 купить.

Сценарий падения: максимум был на 66.60. Красиво. Если уйдем ниже 62.00, то пробьем растущий канал. Не дошли мы до очередного уровня Фибо на 68.55, этот факт будет заставлять покупателей настаивать на продолжении роста цен. Тем не менее, растущий тренд находится на последнем издыхании. Планируйте продажи с текущих уровней вплоть до 70.00.

Рекомендация:

Покупка: после роста выше 63.50. Стоп: 62.90. Цель: 68.50.

Продажа: сейчас и в случае роста к 70.00. Стоп: 71.27. Цель: 45.00! Внимательно считайте риски!!!

Gas—Oil.   ICE

Поддержка – 618.25. Сопротивление – 648.50.

Сценарий роста: рассматриваем майский фьючерс, дата экспирации 10 мая. Не смогли мы взять 650.00. И если учесть, что данный контракт ведет себя менее агрессивно, чем сама нефть, то можем и не взять этот уровень в обозримом будущем. В лонг теперь только после роста выше 655.0.

Сценарий падения: сейчас и вплоть до 655.0 можно продавать. Мы не смогли пробиться выше 650.0, что является для медведей дополнительным стимулом к продажам. В случае пробоя 580.0 возможно обрушение.

Рекомендация:

Покупка: рассмотреть возможности после роста выше 655.0.

Продажа: сейчас и вплоть до 655.0. Стоп: 655.57. Цель: 500.0.

ПБТ-Оренбург (индекс eoil.ru в рублях)

Поддержка – 24855. Сопротивление – 32279 (34441).

Сценарий роста: быки продолжают контролировать рынок. В случае отката к 2800 можно купить. Цель на 34000 сохраняет свою актуальность.

Сценарий падения: с точки зрения продаж все по-старому. Ждем хода рынка к 34000, там заходим в шорт. Продажа от 30000 может носить только краткосрочный тактический характер и на прямую рекомендовать её не будем.

Рекомендации:

Покупка: при касании 28000. Стоп: 25600. Цель: 34000.

Продажа: при касании 34000. Стоп: 35300. Цель: 24000.

Natural Gas.  CME Group

Поддержка – 2.432(1.616). Сопротивление – 2.631 (2.911).

Сценарий роста: рассматриваем июньский фьючерс с датой экспирации 29 мая. Текущий отскок не производит никакого положительного впечатления. Даже после роста выше 2.63. воздержимся от покупок. Только ход выше 2.91 способен вернуть на рынок быков. Судя по темпам роста запасов газа в США дефицита не планируется.

Сценарий падения: надо пережить этот откат, а возможно, использовать его для наращивания шортов. Пока стоим и смотрим вниз.

Рекомендация:

Покупка: пока нет.

Продажа: сейчас. Стоп: 2.73. Цель: 1.61 (1.00). Кто в позиции, держите стоп на 2.73. Цель: 1.61 (1.00).

Евро-доллар

Поддержка – 1.1034. Сопротивление – 1.1306.

Сценарий роста: вы знаете, то, что мы видим не тянет на импульс вниз. Это какая-то сложная коррекция. И есть ощущение, что она завершилась. Скажем так: подъем выше 1.1270 (1.1300) просто поставит на уши всех быков по евро. Будем следить за этим уровнем.

Сценарий падения: понятно, что продавать тут негде. Если уходим ниже 1.1000, пойдем к 1.0400 так или иначе.

Рекомендации:

Покупка: рассмотреть возможности после роста выше 1.1270. Стоп: 1.1240. Цель: 1.2000?

Продажа: нет. Кто в позиции, перенесите стоп на 1.1270. Цель: 1.0400.

Доллар-рубль

Поддержка – 63.66. Сопротивление – 65.13.

Сценарий роста: формирующееся двойное дно на 63.66 смотрится как приговор. Рекомендация покупать и наращивать при спуске к 63.00 оказалась верной. В случае роста выше 65.00 можно прибавить к открытым позициям. В случае роста выше 67.00 можно добавить еще.

Сценарий падения: такого сценария на данный момент нет. Банк России признал возможность снижения ставки осенью.  «При развитии ситуации в соответствии с базовым прогнозом Банк России допускает возможность снижения ключевой ставки в II–III кварталах 2019 года». Никто не знает, что будет осенью, но быки по доллару за пару дней отыграют данное заявление. Можем быстро вернуться к 67.00.

Рекомендации:

Покупка: сейчас и наращивать при спуске к 63.00. Стоп: 61.70. Цель: 120.0!

Продажа: нет.

Приведенные в данной статье рекомендации НЕ являются прямым руководством к действию для спекулянтов и инвесторов. Все идеи и варианты работы на рынках, представленные в этом материале, НЕ имеют 100% вероятности исполнения в будущем. Сайт не несет никакой ответственности за результаты сделок.

Предыдущий прогноз

Baker Hughes. Количество буровых установок в США. Данные на 26.04.2019